در پی اعمال تحریم های جدید ایالات متحده علیه شرکت های نفتی روسیه و بسته های تحریمی اتحادیه اروپا، بازار نفت شاهد افزایش قیمت نفت جهانی است. این تحولات، همراه با عوامل فنی و بنیادی، مسیر صعودی قیمت WTI را تقویت کرده و نگرانی ها در مورد اختلالات عرضه را دامن زده است.
نفت خام وست تگزاس اینترمدیت (WTI) امروز صبح در حال افزایش است و با رشدی حدود 2.8%، درست بالاتر از 61.90 دلار آمریکا در هر بشکه معامله می شود، که نشان دهنده افزایش قیمت نفت جهانی است. این اتفاق در پی گزارش های شبانه مبنی بر اعمال تحریم ها از سوی دولت ایالات متحده علیه شرکت های بزرگ نفتی روسیه، روس نفت و لوک اویل، رخ داده است. این اقدام – که تولیدکنندگانی با خروجی ترکیبی بیش از 5 میلیون بشکه در روز را هدف قرار می دهد – نگرانی ها را در مورد اختلالات عرضه جهانی دوباره شعله ور کرده و دوز تازه ای از احساسات صعودی را به بازار نفت تزریق کرده است.
در حالی که معامله گران با توجه به تاثیر محدود تحریم های مشابه در اوایل سال جاری محتاط هستند، لحن ژئوپلیتیکی به وضوح تغییر کرده است. این دور از اقدامات گسترده تر و هماهنگ تر به نظر می رسد، به ویژه با تایید نوزدهمین بسته تحریمی اتحادیه اروپا — که شامل ممنوعیت 117 تانکر، دو پالایشگاه مستقل چینی و واردات گاز طبیعی مایع (LNG) روسیه تا سال 1406 می شود. در مجموع، این گام ها نشان دهنده موضع قاطع تر غرب در محدود کردن جریان های انرژی روسیه است که می تواند به افزایش قیمت نفت جهانی دامن بزند.
چشم انداز فنی برای افزایش قیمت نفت جهانی
برای درک بهتر رفتار قیمت WTI و ارزیابی مقاومت ها و حمایت های آن در شرایط فعلی، نگاهی به نمودار فنی روند افزایش قیمت نفت جهانی می اندازیم.
این نمودار به وضوح جهش اخیر قیمت WTI و گذر از سطوح حمایتی کلیدی را نشان می دهد که حاکی از حرکت قوی صعودی است.
از منظر فنی، WTI از حمایت کلیدی در حدود 56 تا 57 دلار بالاتر می رود، منطقه ای که چندین بار از فروردین/اردیبهشت ماه آزمایش شده است. جهش اخیر، حرکت قوی را نشان می دهد، که نشانه ای از احتمال افزایش قیمت نفت جهانی است، با روند قیمت که اکنون یک بهبود شدید V شکل را در نمودار 4 ساعته ایجاد می کند.
مقاومت فوری در 62.50 دلار قرار دارد و سپس یک منطقه عرضه قابل توجه بین 65.50 تا 66.00 دلار — منطقه ای که رالی ها را در اواخر شهریور/مهر ماه متوقف کرده بود. یک بسته شدن پایدار بالای 62 دلار می تواند راه را به سمت آن محدوده بالاتر باز کند، و سطح 66 دلار دوباره به طور قاطع در کانون توجه قرار گیرد.
شاخص های مومنتوم به طور قاطعانه صعودی می شوند، که نشان دهنده فضای بیشتری برای افزایش ارزش است و می تواند به افزایش قیمت نفت جهانی کمک کند، زیرا “نویز” بازار در مورد تحریم ها و جریان های حمل و نقل فروکش می کند. حجم در این شکست به طور قابل توجهی بالاتر از میانگین است، و اعتقاد پشت این حرکت را تقویت می کند.
جریان زیرین بنیادی و افزایش قیمت نفت جهانی
فراتر از نمودارها، روایت بنیادی به رالی سوخت می بخشد. حتی اگر بشکه های نفت روسیه همچنان در آسیا خریدار پیدا کنند، محدودیت های لجستیکی و بیمه ای ناشی از تحریم های جدید ممکن است عرضه لحظه ای را کاهش دهد و به افزایش قیمت نفت جهانی منجر شود. علاوه بر این، صادرات فرآورده های نفتی پالایش شده از روسیه می تواند با فشار غیرمستقیم مواجه شود و خرید سفته بازانه در قراردادهای آتی نفت خام را تحریک کند.
با ادامه کاهش تولید اوپک پلاس و انتظار داده های موجودی آمریکا در اواسط هفته، احساسات به سمت صعودی متمایل شده است و انتظارات برای افزایش قیمت نفت جهانی قوت گرفته است. معامله گران اکنون به دنبال ادامه روند هستند — اگر رالی بالای 60 دلار باقی بماند، خریداران مومنتوم می توانند قبل از پایان هفته، آزمون 66 دلار را رقم بزنند.
حرف آخر
بازار به سرعت ریسک ژئوپلیتیکی را بازنگری کرده است، و معامله گران 66 دلار را به عنوان نقطه عطف فنی بعدی در روند افزایش قیمت نفت جهانی در نظر گرفته اند. با فرض پایداری این مومنتوم و ثبات احساسات ریسک جهانی، رالی می تواند تا زمانی که ابهامات داستان تحریم ها برطرف شود، ادامه یابد. در حال حاضر، مسیر کمترین مقاومت صعودی است.
در این بررسی، به چگونگی تاثیر تحولات ژئوپلیتیکی، به ویژه تحریم های اعمال شده علیه تولیدکنندگان نفت روسیه، بر بازار جهانی انرژی پرداختیم. همچنین، جنبه های فنی و بنیادی که مسیر صعودی قیمت نفت خام WTI را تقویت می کنند، مورد تحلیل قرار گرفتند. این عوامل در کنار یکدیگر، تصویری از یک بازار با پتانسیل رشد بیشتر را ترسیم می کنند.
WTI rallies sharply as sanctions bite – $66 back on the cards
