جفت ارز USD/JPY روز دوشنبه در حدود 156.56 با قدرت معامله می شود و ین ژاپن را در موقعیتی عمیقا ضعیف نگه داشته است. بازارها در حالت آماده باش کامل هستند زیرا مجموعه ای از مداخلات لفظی از سوی مقامات ژاپنی با هدف مهار کاهش ارزش پول ملی و تاثیر آن بر پیش بینی دلار ین را ارزیابی می کنند.
هشدارها روز یکشنبه زمانی که تاکوجی آیدا، مشاور نخست وزیر سانائه تاکایچی، اعلام کرد که توکیو آماده است در صورت شروع وارد آمدن آسیب قابل توجه ضعف ین به اقتصاد، مستقیما در بازار ارز مداخله کند، تشدید شد. این مسئله به شدت بر پیش بینی دلار ین تاثیرگذار است.
این اظهارات به دنبال ابراز نگرانی های مشابه از سوی کازئو اوئدا، رئیس بانک مرکزی ژاپن، و ساتسوکی کاتایاما، وزیر دارایی، در هفته گذشته است. اظهارات آنها انتظارات را برای مداخله احتمالی در بازار به طور قابل توجهی افزایش داده است، به طوری که بسیاری از تحلیلگران سطح 160.00 را به عنوان یک خط قرمز حیاتی برای پیش بینی دلار ین شناسایی کرده اند و یادآور شده اند که این منطقه در دوره های قبلی ضعف ین باعث اقدام رسمی شده بود.
فروش ین، که آن را در هفته گذشته به پایین ترین سطح ده ماهه خود رساند، در ابتدا توسط بسته محرک مالی قابل توجه کابینه جدید تحریک شد. این طرح نگرانی هایی را در مورد سلامت مالی ژاپن افزایش داد، در حالی که اصرار مستمر دولت بر سیاست پولی فوق العاده تسهیلی، زمینه اساسی برای بررسی دلایل تضعیف ین ژاپن و تغییرات در پیش بینی دلار ین را فراهم کرده است.
پیش بینی دلار ین؛ تحلیل تکنیکال USD/JPY
نمودار چهار ساعته
برای درک بهتر حرکت های قیمت و روند کلی بازار، به تحلیل نمودار چهار ساعته جفت ارز USD/JPY می پردازیم.
همانطور که در این نمودار چهار ساعته مشاهده می شود، جفت ارز USD/JPY اولین حرکت نزولی خود را تا 156.19 تکمیل کرده و اکنون در حال تشکیل یک محدوده تثبیت در حدود 156.55 است. انتظار می رود شکست صعودی از این محدوده، یک رالی اصلاحی را به سمت 157.15 آغاز کند. پس از این اصلاح، ما انتظار از سرگیری حرکت نزولی و آغاز یک حرکت ضربه ای جدید با هدف اولیه 154.00 را داریم. شکست زیر این سطح، مسیر را برای یک اصلاح عمیق تر به سمت 153.30 باز خواهد کرد. این سناریو به صورت تکنیکال توسط اندیکاتور MACD پشتیبانی می شود و در پیش بینی دلار ین اهمیت دارد. خط سیگنال آن بالای صفر است اما به شدت به سمت پایین اشاره دارد، که نشان می دهد در حالی که این جفت ارز از شرایط اشباع خرید در حال اصلاح است، اما حرکت زیربنایی به سمت نزولی تغییر می کند.
نمودار یک ساعته
برای بررسی جزئیات بیشتر نوسانات کوتاه مدت، نمودار یک ساعته را تحلیل می کنیم.
این نمودار یک ساعته نشان می دهد که جفت ارز یک موج نزولی را تا 156.20 تکمیل کرده است. اکنون در حال مشاهده یک فاز اصلاحی برای این حرکت هستیم، با هدف اولیه تعیین شده در 157.13. پس از اتمام این اصلاح صعودی، انتظار داریم که بخش بعدی روند نزولی توسعه یابد و 154.44 را هدف قرار دهد. اسیلاتور استوکاستیک این دیدگاه کوتاه مدت را برای پیش بینی دلار ین تایید می کند. خط سیگنال آن بالای 50 است و به سمت 80 در حال افزایش است، که نشان می دهد فشار خرید کوتاه مدت در حال پیش بردن اصلاح است، قبل از اینکه روند نزولی بزرگ تر دوباره خود را نشان دهد.
ین همچنان بین فشارهای بنیادی ناشی از سیاست های داخلی و مداخلات لفظی فزاینده از سوی مقامات گرفتار است و این بر پیش بینی دلار ین تاثیرگذار است. از نظر تکنیکال، جفت ارز USD/JPY در حال تکمیل یک بازگشت اصلاحی در یک روند نزولی کوتاه مدت تازه تاسیس شده است. در حالی که افزایش به سمت 157.15 در کوتاه مدت محتمل است، این حرکت باید به عنوان یک اصلاح در یک ساختار نزولی گسترده تر که هدف آن کاهش به سمت 154.00 و احتمالا 153.30 است، تلقی شود. همه نگاه ها به سطح 160.00 است که به طور گسترده به عنوان آستانه برای مداخله رسمی احتمالی در نظر گرفته می شود.
ما در این تحلیل به بررسی عمیق وضعیت فعلی ین ژاپن در برابر دلار آمریکا و عوامل تاثیرگذار بر آن پرداختیم. از مداخلات مقامات ژاپنی گرفته تا تحلیل های تکنیکال دقیق نمودارهای چهار ساعته و یک ساعته، همه نشان دهنده پویایی های پیچیده بازار و سناریوهای احتمالی پیش رو برای جفت ارز USD/JPY هستند.
