بیت کوین کف بالاتر خود را حفظ کرده است، اما مناطق عرضه ی سنگین در بالا نشان دهنده ی نبردی تعیین کننده در پیش رو برای آینده بیت کوین هستند.
بیت کوین (BTC/USD) پس از یک افت 34 درصدی از منطقه ی عرضه ی Macro S&D High-Time-Frame (HTF) در محدوده ی 125,755 تا 124,075، همچنان در حال تثبیت است منطقه ای که یکی از شدیدترین تخلیه ها را در بازار رمزارزها در سال جاری رقم زد و بر چشم انداز آینده بیت کوین تاثیر گذاشت.
علی رغم فروش شدید، ساختار روند بلندمدت دست نخورده باقی مانده است. بیت کوین تاکنون با دقت از منطقه ی تقاضای 81,774 تا 80,094 MacroStructure دفاع کرده، یک کف بالاتر در نمودار روزانه تشکیل داده و ساختار داخلی لازم برای ادامه ی چرخه ای گسترده تر را برای آینده بیت کوین حفظ کرده است.
اما مسیر صعودی اکنون با بلوک های عرضه ی ضخیم، مقاومت های کوچک و ایستگاه های بازرسی HTF VAL پر شده است که گاوها باید آنها را پس بگیرند اگر هدفشان از سرگیری کنترل بر آینده بیت کوین باشد.
MacroStructure S&D؛ آنچه سیستم پیش بینی می کند، جلوتر از قیمت
سیستم Macro S&D مناطق حیاتی زیر را جلوتر از قیمت شناسایی می کند و این مناطق پیش از اینکه هر روایتی به آنها برسد، رفتار بازار را دیکته می کنند:
1. مانع فوری؛ 97,686 – 99,366 (منطقه ی عرضه ی روزانه + آزمایش مجدد VAL)
این منطقه که در نمودار مشخص شده است، اولین چالش اصلی برای بهبود است.
این منطقه شامل موارد زیر است:
- منطقه ی ارزش پایین (VAL) با تایم فریم بالا (HTF).
- بلوک عرضه ی روزانه ی MacroStructure.
- هم پوشانی با خوشه ی EMA در نزدیکی 96,285.
اینجا میدان نبردی است که در آن ادامه ی روند یا شکست روند مشخص خواهد شد.
2. مانع ثانویه؛ 108,162 – 108,482 (عرضه ی روزانه)
اگر بیت کوین از 100 هزار دلار عبور کند، این منطقه اجتناب ناپذیر است.
این منطقه همچنین با خط روند نزولی کلانِ قیمت، که از بالاترین نقطه ی تاریخ ترسیم شده است، هم راستا می شود و هم پوشانی را از هر دو ساختار قطری و عرضه ی افقی اضافه می کند.
3. سقف عرضه ی HTF اصلی؛ 115,278 – 116,699
حتی اگر بیت کوین دو مانع اول را پاک کند، این بلوک عرضه به عنوان سقف بالایی ساختار مثلثی فعلی عمل می کند.
شکستن این نقطه، مومنتوم بلندمدت را دوباره به سمت گسترش صعودی برمی گرداند.
در ادامه، برای درک بهتر تحلیل های مطرح شده، به نمودار جامع قیمت بیت کوین و مناطق عرضه و تقاضای کلیدی نگاهی می اندازیم.
این نمودار به وضوح نشان می دهد که بیت کوین چگونه در برابر مناطق مقاومت و حمایت عمل کرده و نقاط حساس برای حرکت های آینده را مشخص می کند.
زمینه ی عملکرد قیمت؛ ساختار در حال فشرده شدن است، نه شکستن
کف های بالاتر (فعلا) حفظ شده اند
جهش بیت کوین از 81,774 تمیز و از نظر ساختاری مهم بود:
- RSI هیچ نشانه ای از شکست را نشان نمی دهد.
- حجم معاملات ثابت مانده است، نه تسلیمی.
- خریداران در حمایت خط روند وارد عمل شدند.
این امر قدرت سیستم را تایید می کند:
ساختار، کف را پیش از آنکه خط روند نزولی هرگز به آن برسد، پیش بینی کرد.
اما مومنتوم همچنان متمایل به نزولی است
شاخص مومنتوم (7.29-) نشان می دهد که بهبود ناشی از قدرت نیست بلکه یک حرکت تسکینی در دل یک اصلاح بزرگ تر است و بر چشم انداز آینده بیت کوین تاثیرگذار است.
برای اینکه سناریوی صعودی شتاب بگیرد:
- مومنتوم باید مثبت شود
- قیمت باید 97,686 – 99,366 را پس بگیرد
- حجم معاملات باید بالاتر از میانگین 30 روزه افزایش یابد
سناریوهای آینده بیت کوین؛ به کجا می رود؟
سناریوی ادامه ی صعودی
تنها در صورتی فعال می شود که بیت کوین بالای 99,366 (حد بالای عرضه ی اول) بسته شود.
اهداف:
- 100,000 (نقطه ی روانی + آهنربای جریان سفارش)
- 108,162 – 108,482 (آزمایش عرضه ی روزانه)
- 115,278 – 116,699 (عرضه ی HTF؛ مقاومت نهایی)
شکست بالای 116 هزار = آزمایش مجدد بلوک عرضه ی بالاترین نقطه ی تاریخ در نزدیکی 125 هزار.
سناریوی رد نزولی
اگر بیت کوین در 97,686 تا 99,366 رد شود، ممکن است قیمت به شدت کاهش یابد.
اهداف نزولی:
- 88,890 – 90,570 (منطقه ی تقاضای میانی)
- 81,774 – 80,094 (تقاضای اصلی MacroStructure)
- شکست ساختاری زیر 80 هزار ریسک باز کردن موارد زیر را دارد:
-
- 72,978 – 71,298
- 64,182 – 62,502
شکستن 72 هزار نشان دهنده ی یک تغییر کلان خواهد بود که ساختار کف بالاتر را بی اعتبار می کند.
واقعیت بازار؛ اصول بنیادی اکنون با ساختار هم سو می شوند
1. انقباض نقدینگی تا سه ماهه اول 1405 ادامه دارد
جریان های ETF به شدت کاهش یافته اند.
بازدهی اوراق خزانه داری بالا باقی مانده است.
دارایی های پرخطر در سراسر بازار با مشکل مواجه هستند.
2. بازنشانی اهرم کریپتو اما نه به طور کامل
نرخ های تامین مالی عادی شده اند، اما حساب های بزرگ همچنان حالت دفاعی دارند.
3. انعطاف پذیری دامیننس بیت کوین
علی رغم فروش، دامیننس بیت کوین به سختی عقب نشینی کرد نشانه ای از این که جریان های نهادی از این رده دارایی خارج نشده اند، بلکه فقط موقعیت خود را تغییر داده اند.
این عوامل از این نکته حمایت می کنند که:
MacroStructure S&D واگرایی ها و نقاط عطف بازار را قبل از وقوع آنها آشکار می کند.
قیمت اکنون دقیقا در جایی واکنش نشان می دهد که سیستم ماه ها قبل پیش بینی کرده بود.
خلاصه؛ آینده بیت کوین و چالش های پیش رو
بیت کوین در تلاش برای بازگشت است، اما اکنون به مهم ترین خوشه ی عرضه در سه ماهه چهارم 1404 نزدیک می شود که برای آینده بیت کوین تعیین کننده است.
تا زمانی که بیت کوین 99,366 را پس نگیرد، این همچنان یک رالی تسکینی است و بهبودی برای آینده بیت کوین محسوب نمی شود.
سیستم ساختار را روشن می کند:
- کف بالاتر دست نخورده است.
- مناطق عرضه ی اصلی در بالا.
- مومنتوم همچنان خنثی تا نزولی است.
- نقطه ی تصمیم = 97,686 – 99,366.
اینجاست که مسیر چند هفته ی بعدی بیت کوین تعیین خواهد شد.
ما در این بررسی به تحلیل وضعیت فعلی بیت کوین، اهمیت حفظ کف های بالاتر، و مواجهه با مناطق عرضه ی کلیدی پرداختیم. حرکت های آینده ی بیت کوین به توانایی آن در عبور از مقاومت های فعلی بستگی دارد و این نقاط تعیین کننده ی مسیر بازار در بلندمدت خواهند بود.
