با توجه به نگرانی ها در مورد ارزش گذاری سهام پالانتیر و آینده معاملات هوش مصنوعی، و همچنین هشدارهای مدیران وال استریت درباره اصلاح احتمالی بازار، شاخص های سهام اروپا با کاهش شدیدی باز شدند. این وضعیت، همراه با تزلزل پناهگاه های امن مانند طلا و نفت و توقف کاهش ارزش دلار، نشان دهنده چشم اندازی نگران کننده برای افت بازارهای جهانی است.
- نگرانی ها در مورد ارزش گذاری پالانتیر.
- سرنوشت بعدی معاملات هوش مصنوعی.
- ترس از اصلاح بازار، بازارهای جهانی را نگران کرده است.
- پناهگاه های امن تزلزل می یابند.
- BP از برآوردها فراتر رفت، اما قیمت سهام آن تحت تاثیر ضعف نفت قرار گرفت.
- معامله کاهش ارزش دلار متوقف شد و پیامدهایی برای قیمت طلا دارد.
سهام اروپا امروز صبح با کاهش شدید باز شد، زیرا حال و هوای بازار تغییر کرده است. شاخص یورو استوکس بیش از 1٪ کاهش یافته و معاملات آتی S&P 500 نیز تاکنون در پایین ترین سطح صبح قرار دارند. این وضعیت نشان دهنده شروعی سخت برای روز و نگرانی ها در مورد افت بازارهای جهانی است.
نگرانی ها در مورد ارزش گذاری پالانتیر
هیچ عامل واحدی برای این تغییر در احساسات بازار وجود ندارد. نتایج پالانتیر قوی تر از حد انتظار بود، با درآمد 1.18 میلیارد دلار و سود خالص 528.7 میلیون دلار. با این حال، با نسبت قیمت به درآمد آتی 12 ماهه 240 برابر سود آینده، سرمایه گذاران در مورد اینکه این سهام تا چه حد می تواند افزایش یابد، تردید دارند. ما روز دوشنبه اشاره کردیم که اگرچه پالانتیر نمادی برای معاملات هوش مصنوعی بود، واکنش مثبت برای ادامه رالی بازار سهام هوش مصنوعی محتمل بود.
سرنوشت بعدی معاملات هوش مصنوعی
با این حال، قیمت سهام پالانتیر در معاملات پس از ساعات کاری روز دوشنبه کاهش یافت، و تمرکز بر این خواهد بود که آیا این کاهش ها در روز سه شنبه ادامه خواهند یافت. اگر این نشان دهنده توقفی در معاملات هوش مصنوعی باشد، می توانیم شاهد یک فروش گسترده باشیم که منجر به نگرانی بیشتر در مورد افت بازارهای جهانی می شود، به خصوص که شاخص های ایالات متحده در هفته های اخیر توسط تعداد کمی از نام های بزرگ فناوری به سمت بالا سوق داده شده اند.
ترس از اصلاح بازار: پیامدهای افت بازارهای جهانی
مدیران عامل وال استریت نیز به سرمایه گذاران هشدار داده اند که در 1 تا 2 سال آینده ممکن است اصلاحی رخ دهد. مدیر عامل گلدمن ساکس گفت که ارزش گذاری سهام فناوری ‘کامل’ شده است، و مدیر عامل سیتادل نیز هشدار داد که بازارهای سهام در اوج بازارهای صعودی غیرمنطقی هستند. با توجه به اینکه S&P 500 با نسبت قیمت به درآمدی بالاتر از میانگین 5 ساله خود معامله می شود، جای تعجب نیست که خردمندان وال استریت نگران آینده هستند.
به نظر می رسد جامعه سرمایه گذاری به این پیام توجه کرده است و سهام اروپا در حال سقوط هستند که نشانه ای از آغاز افت بازارهای جهانی است. شاخص یورو استوکس تاکنون در روز سه شنبه بیش از 1٪ کاهش یافته، داکس بیش از 1٪ و FTSE 100 نیز 0.5٪ کاهش داشته اند. عملکرد نسبی بهتر FTSE 100 توسط کوکا کولا و دیاجیو هدایت می شود که هر دو قاطعانه انتخاب های ضد فناوری هستند.
پناهگاه های امن تزلزل می یابند
حتی پناهگاه های امن معمول نیز امروز صبح نتوانستند رشد کنند. قیمت طلا امروز صبح دوباره به زیر 4,000 دلار در هر اونس بازگشت. این می تواند نشانه ای باشد که قیمت طلا ممکن است در کنار سهام در یک دوره ریسک گریزی، پس از افزایش قوی این فلز زرد از تابستان، با فروش مواجه شود.
قیمت نفت نیز در حال سقوط است و هر دو نفت برنت و کاهش بهای نفت خام WTI امروز صبح بیش از 1٪ کاهش یافته اند، که به نگرانی ها در مورد افت بازارهای جهانی می افزاید. ین امروز صبح بهترین عملکرد را در فضای فارکس گروه G10 داشته است، زیرا جریان های پناهگاه امن را به خود جذب می کند؛ با این حال، فرانک سوئیس در برابر دلار آمریکا به سختی بالاتر است و تنها 0.06٪ افزایش یافته است. این نشان می دهد که فرانک سوئیس جذابیت خود را به عنوان پناهگاه امن در هنگام شروع رالی بازار سهام از دست می دهد.
BP از برآوردها فراتر رفت، اما قیمت سهام آن تحت تاثیر ضعف نفت قرار گرفت
نتایج BP برای سه ماهه گذشته بهتر از حد انتظار بود. اگرچه معمولا مجموعه ای از نتایج خوب باعث افزایش قیمت سهام می شود، اما کاهش شدید قیمت نفت امروز صبح، پتانسیل رشد BP را محدود کرده و قیمت سهام در حال بازگرداندن سودهای قبلی است، که بازتابی از شرایط سخت افت بازارهای جهانی است. این شرکت نفتی بزرگ برای سه ماهه سوم درآمدی معادل 48.42 میلیارد دلار گزارش کرد، سود خالص نیز 11٪ از انتظارات فراتر رفت و به 2.2 میلیارد دلار رسید. با این حال، اگرچه بدهی خالص کمی افزایش یافت، اما شرکت همچنان برنامه بازخرید سهام خود را حفظ خواهد کرد.
سرمایه گذاران بر برنامه واگذاری شرکت برای جمع آوری وجه نقد متمرکز بودند. خبرهای خوبی در این زمینه وجود داشت. BP قصد دارد تا سال 2027، 20 میلیارد دلار از دارایی های خود را واگذار کند، و انتظار می رود پول نقد حاصل از واگذاری های آن در سال 2025، 4 میلیارد دلار بیشتر از حد انتظار باشد. این نشان می دهد که برنامه تحول BP در مسیر درست قرار دارد، که باید خبر خوبی برای قیمت سهام این شرکت بزرگ نفتی در بلندمدت باشد، حتی در دوران افت بازارهای جهانی. سهام این شرکت از ابتدای سال 13٪ افزایش یافته است، اما با نسبت قیمت به درآمد آتی 12 ماهه 13 برابر سود، اگر سرمایه گذاران به دنبال سهام ارزشی هستند، BP می تواند مورد توجه قرار گیرد.
معامله کاهش ارزش دلار متوقف شد: پیامدها برای طلا و افت بازارهای جهانی
با نگاهی به امروز، تمرکز بر این خواهد بود که پس از باز شدن بازارهای ایالات متحده، میزان فروش چقدر عمیق خواهد بود. در حال حاضر، بازار آتی ایالات متحده پیش بینی می کند که S&P 500 امروز با سرعتی بیشتر از نزدک کاهش خواهد یافت. همچنین، شاخص دلار امروز قبل از سطح 100.00 در حال تزلزل است، همزمان با رالی ین. میانگین متحرک 200 روزه در 100.38 قرار دارد؛ اگر دلار در روزهای آینده این سطح را بشکند، می تواند نشان دهنده توقف معاملات کاهش ارزش دلار باشد، و همچنین ممکن است رالی طلا را مختل کند. دلار همچنین از کاهش انتظارات برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو تقویت می شود؛ اکنون 66٪ احتمال کاهش نرخ در ماه دسامبر وجود دارد که از 94٪ یک ماه پیش کمتر شده است.
در مجموع، امروز شاهد تزلزل بازارهای جهانی بودیم که ناشی از نگرانی ها پیرامون ارزش گذاری بالای سهام فناوری و آینده معاملات هوش مصنوعی، و همچنین هشدارهای مدیران وال استریت در مورد اصلاح احتمالی بازار بود. با وجود عملکرد بهتر از انتظار شرکت هایی مانند BP، قیمت سهام آن ها تحت تاثیر ضعف کلی بازار قرار گرفت و پناهگاه های امن نیز نتوانستند در برابر این روند نزولی مقاومت کنند، که این خود حاکی از فشار فزاینده بر اقتصاد جهانی است.
