پیش بینی قیمت طلا و قیمت فعلی XAU/USD؛ $3,687.07
- انتظار می رود فدرال رزرو برای اولین بار در سال 1404 نرخ بهره را کاهش دهد.
- احتمالاً دونالد ترامپ، رئیس جمهور آمریکا، در تصمیم فدرال رزرو اختلال ایجاد کند.
- XAU/USD قصد دارد روند صعودی بی سابقه خود را ادامه دهد؛ در حال حاضر پیش از تصمیم فدرال رزرو متوقف شده است.
نمودار زیر روند قیمت طلا را در بازه زمانی اخیر نشان می دهد که حاکی از یک توقف موقت در روند صعودی قدرتمند آن است.
همانطور که در نمودار مشاهده می شود، قیمت در نزدیکی سقف های تاریخی خود در حال نوسان است و بازار در انتظار شفافیت بیشتر از سوی سیاست گذاران پولی است.
با توجه به وضعیت فعلی بازار، قیمت طلا نزدیک به بالاترین رکورد اخیر خود یعنی 3,703.20 دلار در هر اونس تروی قرار دارد و بخشی از ضررهای اولیه را جبران کرده است. در چنین شرایطی، پیش بینی قیمت طلا؛ XAU/USD از اوج تاریخی فاصله گرفت، حمایت 3,660 دلار در کانون توجه پیچیدگی های خاص خود را دارد، چرا که XAU/USD از اوج تاریخی خود فاصله گرفته است. دلار آمریکا (USD) در نیمه اول روز تقاضای اندکی پیدا کرد، اما با نزدیک شدن به تصمیم سیاست پولی فدرال رزرو (فد)، این تقاضا را از دست داد. انتظار می رود بانک مرکزی پس از یک جلسه دو روزه، نرخ بهره معیار را 25 واحد پایه (bps) کاهش دهد و اولین کاهش نرخ بهره را برای سال 1404 ارائه کند.
فد آماده است تا موضع سخت گیرانه ای را که اوایل سال اتخاذ کرده بود، کنار بگذارد؛ زمانی که دونالد ترامپ، رئیس جمهور ایالات متحده (آمریکا)، تعرفه های گسترده جهانی خود را اعلام کرد. جروم پاول، رئیس فد، و همکارانش به خطرات بالقوه افزایش تورم مرتبط با عوارض تجاری اشاره کردند و تصمیم گرفتند چرخه کاهش سیاست پولی خود را پیش از وضوح بیشتر، متوقف کنند که این امر بر پیش بینی قیمت طلا نیز تأثیر می گذارد.
رئیس جمهور ترامپ بارها ادعا کرده است که تصمیم فد برای نگه داشتن نرخ ها در سطوح بالا به اقتصاد آمریکا آسیب می زند و حتی تا مرز تهدید به اخراج پاول پیش رفته است، با وجود اینکه او نمی تواند چنین کاری را انجام دهد. این موارد، نمونه ای از دخالت سیاسی در فدرال رزرو؛ تنش ها و پیامدهای تصمیمات بانک مرکزی و بخشی از استراتژی فشار ترامپ بوده است.
به هر حال، روزی فرا می رسد که انتظار می رود فد تصمیم خود را اعلام کند، اما سوال این است که چه تصمیمی. فد به سختی کاری متفاوت از آنچه در حال حاضر قیمت گذاری شده است، انجام خواهد داد. سوال این است که مقامات از این پس چه خواهند کرد. خلاصه پیش بینی های اقتصادی (SEP) یا نمودار نقطه ای تصویر واضح تری ارائه خواهد داد که آیا سیاست گذاران قصد دارند نرخ ها را دو بار در سال جاری کاهش دهند، همانطور که قبلاً گزارش شده بود، یا سه بار، همانطور که بازار معتقد است، و این اطلاعات برای پیش بینی قیمت طلا حیاتی است.
اگر SEP همچنان دو کاهش نرخ بهره در سال 1404 و یک کاهش در سال 1405 را نشان دهد، این یک موضع سخت گیرانه تلقی خواهد شد که می تواند بر پیش بینی قیمت طلا تأثیر کاهشی داشته باشد، در حالی که سه کاهش در سال جاری و دو کاهش در سال آینده، آنچه را که بازار پیش بینی می کند تأیید کرده و به سمت موضع نرم تری متمایل خواهد شد.
پس از اینکه فد تصمیم خود را اعلام کند، جالب خواهد بود که ببینیم رئیس جمهور ترامپ چه نظری در مورد آن خواهد داشت. به احتمال زیاد، ترامپ بر دیدگاه خود مبنی بر اینکه پاول بیش از حد کند و دیر عمل می کند، پافشاری خواهد کرد. تحلیلگران بازار به دقت واکنش ها را رصد می کنند تا تأثیر آن را بر پیش بینی قیمت طلا بسنجند.
پیش بینی قیمت طلا؛ چشم انداز فنی کوتاه مدت XAU/USD
پیش از اعلام خبر، نمودار روزانه جفت ارز XAU/USD نشان می دهد که در حدود سطح آغازین خود معامله می شود و همچنان به طور گسترده ای در منطقه اشباع خرید قرار دارد. اندیکاتورهای فنی در سطوح شدید ثابت شده اند، اما دور از علامت دادن به کاهش قریب الوقوع هستند. در عین حال، این جفت ارز بسیار بالاتر از تمام میانگین های متحرک خود قرار دارد، با میانگین متحرک ساده (SMA) 20 روزه صعودی که با قدرت به سمت شمال در حدود 3,530 دلار حرکت می کند و پیشروی خود را بالاتر از SMAهای 100 و 200 بیشتر می کند، که نشان دهنده چشم انداز مثبت برای پیش بینی قیمت طلا است.
در کوتاه مدت، و بر اساس نمودار 4 ساعته، XAU/USD پس از مدت کوتاهی عبور از SMA 20 روزه کمی صعودی، بازگشت و در همین حال اندیکاتورهای فنی شیب صعودی خود را پس از تصحیح قرائت های اشباع خرید، مطابق با افزایش های بیشتر در پیش رو، بازیابی کردند. در عین حال، SMAهای 100 و 200 بسیار پایین تر از SMA کوتاه تر، به سمت شمال شتاب گرفتند که این نیز ادامه روند صعودی را تأیید می کند.
سطوح حمایت: 3,670.20 3,657.30 3,642.00
سطوح مقاومت: 3,705.00 3,720.00 3,735.00
در نهایت، جهت حرکت قیمت طلا به شدت به لحن بیانیه فدرال رزرو و پیش بینی های اقتصادی آن بستگی دارد. در حالی که فشارهای سیاسی و انتظارات بازار به سمت یک سیاست پولی نرم تر سوق می دهند، تحلیل های فنی نشانگر قدرت روند صعودی هستند. سرمایه گذاران باید به دقت سطوح حمایت و مقاومت کلیدی را زیر نظر داشته باشند، زیرا هرگونه غافلگیری از سوی بانک مرکزی می تواند نوسانات قابل توجهی در بازار ایجاد کند.
